Действия боевика «Змея в тени орла» разворачиваются в Китае, во времена правления династии Цин. Существование двух равных и сильных школ боевых искусств — Орлиного Когтя и Змеиного Кулака породило не одного мастера, но так же привело к постоянному соперничеству. Однажды представители Орлиного Когтя решают раз и навсегда уничтожить своих соперников, для чего собираются убить мастера кунг-фу из школы Змеиного Кулака Пай Чен-Ченя. Но совершенно случайно жизнь мастера спасает простой сирота Чиен Фу, который живет и прислуживает в одной из школ кунг-фу.
В благодарность простому, добродушному и талантливому парню мастер Пай решает обучить его боевым искусствам, передав свой драгоценный опыт. Правда, способный ученик превзошел все ожидания и даже изобрел свой собственный стиль под названием “пьяный мастер”, который поможет парню в битве с напавшими представителями школы Орлиного Когтя.